分类
2022年最佳外汇交易工具

衍生品与对冲

分享成功

对冲和衍生工具的区别

1.对冲和衍生品是金融和投资领域的相关术语。
2.对冲是一种在任何市场情况下防止损失和风险的投资策略和技术。它作为一种预防措施——就像保险一样。衍生品只是对冲工具之一。
3.在不同的情况下,对冲可能导致利润或风险损失。衍生工具是促成任一结果的工具。
4.两个概念在性质上也不同。对冲是一种保护另一项投资的投资形式,而衍生品则以双方之间的合同或协议的形式出现。
5. 对冲和延期衍生品均不受保护或受政府监管。
6.这两种方法都不是保护或预防损失或风险的可靠方法。
7.另一个相似之处是对冲使用了很多技术。衍生品也有不同的形式。对冲和衍生工具的分类在本质上可能很多。

衍生品与对冲

了解衍生品

什么是衍生品?

您曾在哪里听过衍生品?

到处都有可能。自八十年代以来,衍生品经常登上新闻头条,内容有好有坏。衍生品被视为 2008 年全球经济下行的原因之一。然而,希望从股价大幅波动中获利的投资者仍广泛使用衍生品。

期权 衍生品与对冲

期权 衍生品与对冲

第1章 期权市场基础
本章新意导读
1.1衍生品发展史
1.2期限结构
期限结构介绍
期限结构升贴水形成原因
期现价格收敛过程
1.3 期权市场基础
期权术语
看涨期权与看跌期权平价关系
容易被误解的期权分类概念
期权价格的影响因素
期权时间价值收敛为0过程
第2章 期权基本交易策略
本章新意导读
2.1 买入单个期权
概率与交易
衍生品交易的两个预期
杠杆与择时
风险管理需求
期权价格的中途波动
投资者案例:为了忘却的纪念,买特斯拉期权的悲惨经历
索罗斯与期权投资组合
康宝莱大战
2.2 卖出单个期权
卖出看涨期权
巴菲特与史玉柱卖出看跌期权
2.3 跨式组合和宽跨式组合
2.4 看涨期权价差
2.5 看跌期权价差
2.6 期权两大无风险套利关系
2.7 蝶式组合和鹰式组合
2.8 时间价差
2.9 区间组合和领子组合
2.10头寸调整
第3章 BSM公式和动态对冲
本章新意导读
3.1 动态对冲与静态对冲
3.2 期权价格影响因素的量化----BSM公式
3.3 波动率
3.4 期权价格分解
3.5 希腊参数
Delta
Gamma
Theta
Vega 衍生品与对冲
其他参数
3.6 希腊参数应用注意点
附录故事:利用动态对冲获利的前辈们
第4章 期权做市
本章新意导读
4.1 做市商制度基础知识
美国做市商制度的发展历程
做市商的盈利模式
做市商报价模式
感受供需
4.2 期权做市
期权做市:隐含波动率报价
期权做市: Delta对冲
期权做市:Delta对冲后gamma-theta权衡 以及Vega权衡
期权做市:其它比如到期日等情况
4.3 美国最大做市商KCG公司
第 5章 自动化与高频交易
5.1高频交易介绍
5.2套利以及美国NMS制度
套利
美股NMS制度:分割的市场
5.3 具体做市的时候订单排队优先权
排队优先权-----订单类型
排队优先权--- 最小变动价位美分以下报价(sub--penny)
排队优先权——速度
黑池
订单操纵(虚假订单)
5.4 高频交易在外汇债券领域的应用和探讨
第6章 场外期权
第7章 波动率与交易理念
· · · · · · (收起)

市场高波动背景下私募欲转型?加大衍生工具应用对冲风险,衍生品需求大幅提升

分享成功